交易基础K - 技术、基本面、情绪和统计分析、哪一个最好？

我们知道有两种类型的分析，技术分析和基本面分析。 这些是交易者一起使用或单独使用的最受欢迎的。 除此之外，还有两种不经常被谈论的分析类型，即感知分析和统计分析。 我们将介绍所有这四个，并看看它们的一些优缺点。

技术分析

技术分析基于给定工具的历史模式和行为。 当交易者使用技术分析时，他们会查看历史价格发展，并在此基础上决定未来可能的价格走势。 技术分析的关键论点之一是，许多投资者都在关注支撑位和阻力位、斐波那契数列、枢轴点或移动平均线等工具，因此价格水平吸引了大量的供需。 但是，由于世界上没有两个交易者是 100% 相同的，因此技术分析往往非常主观。 正如我们已经提到的，交易者可以使用许多不同的工具和模式。 通常，交易者有两个主要阵营，使用各种指标的 t hose 和纯粹交易价格行为的 t hose。 当然，一些交易者将两者混合使用。 最受欢迎的指标是移动平均线、MACD、RSI、Ichimoku Cloud 或随机指标。 它们通常基于不同类型的移动平均线，并根据以前的行为向交易者发出信号。 例如，RSI 指标在图表中显示超买和超卖情况。 它回顾价格走势并确定资产是太贵还是太便宜。 另一方面，price action 交易者使用不同的烛台形态或支撑位和阻力位，他们自己在图表上绘制，而不是查看任何指标。 他们还使用不同的模式，例如头肩、杯子和手柄、三角形或旗帜来确定未来的价格走势。 使用技术分析的主要优点是它通常比基本面分析更容易，因为我们需要的一切都在图表上。 它相对容易，向所有交易者提供所有信息，并根据各种技术因素提供精确的入场、止损和退出点。 技术分析的缺点是市场很少以教科书的方式行事。 由于市场上发生的许多不同因素，技术水平通常不是那么准确，这导致交易者经常在预期走势之前被止损出局。除此之外，许多技术指标落后于价格，因此交易者经常会收到在已经确定的走势中买入或卖出的信号。

基本面分析

基本面分析根据金融和经济数据确定不同工具的价值。换句话说，基本面交易者遵循决定供需的不同经济、社会和政治方面。例如，他们可以做多日元兑英镑，因为他们认为日本的经济状况可能比英国好。因此，日元应该更有价值。 但对于市场来说，事情并不总是那么容易。 基本面分析师必须关注几乎每天都会出现的通货膨胀、利率、政府决策、央行决策和宏观经济事件。他们最好的朋友是宏观经济日历，它会通知他们即将发生的事件，其中数据发布得到了完美的计划。 基本面分析的主要优点之一是它比技术分析更不主观。 它决定了给定工具的价值，并且可以在价格变动发生之前预测价格变动，而不是滞后于价格的技术指标。另一方面，基本面分析只为交易者提供想法，但并不表明在哪里进入和退出交易。 影响基本面分析的因素太多，散户交易者通常是最后一个获得关键经济版本的人。

情感分析

情感分析着眼于金融市场中不同参与者的行为。 它检查市场上是否有更多的买家或卖家。 交易者承诺 （COT） 报告是情绪分析的主要指标。 交易者持仓 （COT） 报告由商品期货交易委员会 （CFTC） 每周发布一次。 这些报告显示了必须在 CFTC 报告其头寸的所有主体的空缺职位。 这些是大型机构主体的立场。这些大玩家每周二晚上报告他们的头寸，报告在美国东部时间每周五下午 3：30 发布。 COT 报告显示，期货市场约有 70 – 90% 的未平仓头寸。 这些报告旨在为期货市场提供透明度并防止价格操纵。虽然这些报告来自期货市场，但我们可以在现货货币和差价合约交易中使用这些信息，因为现货外汇对与货币期货齐头并进，而期货商品、金属和指数与差价合约相同。情感分析的优点是它让我们非常清楚地了解市场上发生的事情。我们可以在几分钟内找出大型和小型参与者在做什么。但那里没有明确的答案。有时，大玩家可能是错的，而散户群体可能是对的。此外，当我们看到大型机构在某种工具中建仓时，这可能意味着他们刚刚开始积累大量头寸，因此可能需要数周或数月的时间才能发生预期的变动。

统计分析

统计分析与技术分析非常紧密，但交易者不是关注不同的工具和指标，而是使用先前市场行为的统计数据来制定需要非常低人工交互的策略。基于历史数据的市场行为概率，他们可以利用这些概率来发挥自己的优势。统计分析非常有用，因为它可以消除交易中的许多情绪。另一方面，回溯测试不同的策略需要大量的时间和奉献精神。除此之外，市场条件不断变化，因此如果我们对过去五年发生的特定价格行为进行回溯测试，则无法确定它在未来是否会继续发生。 那么最好使用哪种类型的分析呢？ 他们所有人。我们知道这听起来有很多东西需要消化，但如果我们想成为专业的交易员，我们应该能够利用交易的所有不同方面。所有专业人士所做的都是关注关键技术水平，同时了解即将到来的宏观经济事件、大型参与者的定位以及过去发生的事情的统计概率。